业绩、产量双双下滑，2019年工业机器人行业面临寒冬难破局？

工业机器人被誉为“制造业皇冠上的明珠”，前几年随着全球自动化趋势的影响，以及人口红利的日益式微，各国工业机器人普遍迎来了迅猛的发展，直到2018年，整个工业机器人市场增幅下滑，被誉为机器人的寒冬之年。

2019已过半，整个中国工业机器人市场形势依旧不容乐观。尽管年初有人寄托于5G、物联网等技术拉动市场发展，然而我们从行业各项数据来看，整个工业机器人行业仍无明显回暖之势。

盈利大幅下滑 国内机器人企业生存状态堪忧

据国家统计局最新发布的数据统计显示，2019上半年，全国工业增加值同比增长6％，增速与1—5月份持平，总体保持在合理区间。

我们从国内各大上市公司陆陆续续公布的上半年业绩预报中可以看出，国内机器人相关企业的盈利能力正大幅度减弱。

其中不乏细分领域的龙头企业，华中数控虽然看起来盈利能力大涨，但是整体依旧处于亏损状态。

华中数控 2019年上半年度财报

大族激光报告期内，由于消费电子行业周期性下滑及中美贸易摩擦引起的部分行业客户资本开支趋向谨慎的影响，公司市场订单较同期有所下降，部分已签约客户推迟提货时间。

大族激光 2019年上半年度财报

其中，盈利能力较强的消费电子业务及PCB业务相较去年同期下滑较大；新能源业务增长幅度超过100％，但由于竞争激烈，其毛利率较低；高功率业务由于市场竞争加剧，导致其毛利率较去年同期下降3个百分点左右。


新时达2019年第一季度业绩快报显示，营业收入35.3亿元，同比增长3.8%；归属于上市公司股东的净利润-2.5亿元，同比下降284%。 

新时达 2019年第一季度财报

2019年以来，由于机器人及运动控制业务所涉的下游客户需求减弱，新时达预计一季度业绩将继续亏损。


品牌和销量双双下滑，国内工业机器人相关企业上半年的数据表现不容乐观，那么工业机器人行业四大家族的表现又如何呢？


下滑达55% 机器人四大家族Q2业绩惨淡


KUKA 二季度营业收入8亿欧元，同比下降6%；息税前利润（EBIT）为2370万欧元，同比下滑55%。在中国区，库卡二季度的销售收入为1.3亿欧元，同比增长1.9%；订单量1.39亿欧元，较去年同期下降50%；

高层离职、业绩下滑、裁员，美的和库卡的磨合显然没有预想的顺利，这对于转型中的美的集团来说，面临的挑战依然巨大。

ABB 2019Q2营收71.71亿美元，同比增长1%；营业利润仅为1.23亿美元，同比下滑83%。Q2机器人及离散自动化收入8.45亿美元，同比下滑3%，营业利润0.76亿美元，同比下滑36%，新接订单8.83亿美元，同比下滑9%；另外，亚洲、中东及非洲地区机器人业务收入同比下滑13%。

安川电机2019Q2营收1074亿日元，同比下滑16.2%，营业利润72亿日元，同比下滑58.2%。其中运控及机器人收入分别下滑-22.5%、-10.9%，中国地区收入继续下滑29.9%。

发那科2019Q2收入1346亿日元/营业利润286亿日元，分别同比下滑26.37%/47.50%；相比Q1有所收窄;其中机器人业务收入471亿日元,同比下滑19.49%,降速仍在扩大。

机器人产量、销量 双双下跌

根据中国报告大厅对2019年1-6月全国工业机器人产量进行监测统计显示：2019年6月全国工业机器人产量13680套，同比下降11%，2019年1-6月全国工业机器人产量为75406套，累计下降10.1%。

国家统计局对外公布2019年上半年国民经济运行情况，从数据看，6月份规模以上工业增加值增长6.3%，但是仔细研究数据可以看到，工业机器人销量上半年一直处于下降趋势。

数据来源：国家统计局

6月份工业机器人销售量为13680台（套），与去年同期相比下降11%，下降幅度有所放大；1-6月份工业机器人累计销量为75406台套，同比下降10.1%。


此外，据中国机器人产业联盟（下称产业联盟）发布的统计数据显示，中国市场2018年共销售了约13.3万台工业机器人，同比下降约3.6%。此前五年，这一市场增速均保持在两位数。


工业机器人市场数据纷纷下滑 原因何在？

从各企业业绩上看，大部分企业的营收相比同期都出现了一定的减少，部分企业的销量虽然有所上升，但净利润却普遍不高。

而目前国内这些上市公司具有较强的代表性，在一定程度上能直接反映出该领域的真实业态，在盈利大幅下滑的背后，影射的是机器人企业面临的窘境，国内工业机器人市场的发展正面临销售下降、增长减缓、盈利困难的尴尬局面。


01，3C行业下行殃及上游智能制造业

依据中国信通院发布的数据，2018年，国内手机市场总体出货量4.14亿台，同比下降15.6%；2019年上半年，国内手机市场总体出货量1.86亿部，同比下降5.1%，手机出货量进一步下滑。

数据来源：中国信通院

一位机器人经销商表示，2018年，龙头企业苹果公司出现了销售下滑，新一代iPhone没有达到预期产能。


此外，中美贸易摩擦背景下，为了避免高额关税，以台湾企业为代表的代工企业在考虑将产能转移到东南亚，也影响了3C领域的机器人市场。


整个3C行业下行，尤其是手机行业，暂时没有回暖的迹象，对于处在3C行业的企业来说，目前甚至未来很长一段时间都很不好过。而5G的到来，是否能真正带来曙光？目前还不得而知。


02，2019丨汽车企业“大逃杀”

整体车市下行、融资困难、内外竞争挤压，消费者信念不足、新能源补贴退坡......


整个车市寒冬已来，国内汽车的销量便持续下降，2018年更是迎来了28年来的首次负增长，这给工业机器人的应用造成了极大不利。


到了2019年，对于不少汽车企业而言越加困难重重，行业洗牌已在悄然进行中。

数据来源：VDA VerbandDer Automobilindustrie

德国汽车工业联合会的数据显示，2019年1-6月，全球主要汽车市场从整体销量来看，处于较平稳的水准。


下滑超过两位数的市场均在亚洲，印度较同期下滑10.3%；中国同比销量下滑达到了14%。


03，中美贸易摩擦不断，全球大环境低迷


尽管此前曾有多家工业机器人企业表示，中美贸易摩擦对自身的业务影响不大，但由于终端用户影响严重，通过产业链的传导效应，最终影响上游工业机器人企业。

近日，美国再次宣布将在9月1日开始对3000亿美元中国输美商品加征10%的关税，随着贸易摩擦的加剧，机器人集成商和企业或将面临更严峻的局面。

最严峻的是全球制造业整体低迷趋势不减，根据财新统计，亚洲多国制造业PMI跌穿50荣枯线，2018年12月中国制造业PMI降至49.4，为2017年5月以来首次跌破荣枯线。

7月PMI值为49.7，是自今年3月以来的首次增长，但依然未突破荣枯线。

市场遇冷，企业发展何去何从？

目前，国内工业机器人市场份额依旧由四大家族所垄断，国产机器人企业在内忧外患下发展形式越加不明朗，再加上最致命的技术壁垒、人才匮乏等因素，对于未来国内工业机器人市场究竟能否回暖，国内本土工业机器人企业能否有所突破？这些疑问，我们都无法做出明确回答。

不过，大家也不必因此而灰心。因为从长远来看，我国工业机器人的发展前景依然是光明和美好的。

从外界环境因素来看，我国拥有产业发展的一切需求、政策、企业、资本等利好因素，且机器人又能推动制造业转型，成为了国家重点关注的战略性产业。因此国内智能制造业大方向依旧不变。

从行业角度来看国内工业机器人发展可能还会持续遇挫，销量或国产占有率也可能继续下降。

我国制造业构成多样，产业结构复杂，因此也存在着机器人产业的多样性，这就意味着其他领域同样会诞生需求。各大企业如何突破现有技术壁垒，在成熟应用领域里面寻找新功能，开发过去没有使用过机器人的新领域，创新新应用市场是突破目前困境的关键点。